本文不可視為任何投資、財務、稅務建議，純屬娛樂。
不太喜歡加密貨幣這個很容易產生歧義的譯名，Cryptocurrency 本文皆作數字貨幣。
世界各國一般針對數字貨幣，徵收 0~30% 不等的稅，對於持有超過一定時間的，一般也有相應的稅率優惠和減免。
而在古老而遙遠的東方，日出之國，元宇宙創世神 —— サトシ・ナカモト 自稱的故鄉，對數字貨幣徵收的稅率最高達到了
110%#
稅收小劇場#
一哥們兒講日本炒幣的稅金，更搞笑了，假如你 1 塊錢買的幣漲了 10 億日元。
你賣時候，七七八八的要交 5.5 億的稅。所以很多人就沒法賣。
拖著拖著就拖成了遺產，交給孩子。孩子要想拿到這些幣，也得交 5.5 億的遺產稅。但孩子沒錢，還要在 10 個月內交 5.5 億現金，他只能把幣賣了，而賣 10 億的幣的時候還要產生 5.5 億的所得稅。
所以就是給孩子留 10 億的幣，遺產稅和所得稅一共 11 億，二重課稅下來，孩子倒欠政府 1 億，直接個人破產被抄家。
來源：
現在借美元利率還是挺高的，用來消費有些肉疼，但是一看日本這稅率，借錢付利息是不是瞬間有了性價比。
第一步：買。#
所有資金 All IN $BTC。
至於購買 ETF 還是真正的 BTC， 要看你的信仰，根據選擇的不同，後續的展開也有所不同。
前有比特金萊特銀、後有大餅和二餅，鐵打的大餅，流水的老二。
在時間流速極快的元宇宙中，雖歷經了千萬年歲月，能超過兩個周期跑贏 BTC 的其他數字貨幣還尚未降生。
第二步：借。#
讓我們假設你有 $10 M （約 100 個 BTC )，那麼 all in BTC 之後，按 FIRE 社區通常的 safe withdraw rate 4% 的話，每年可以消費 $400 k。
考慮到後面要講的借錢，有利息，我們就假設只能花 3% 即 $300 k 吧。
把所有錢全都 all in BTC 了，需要花錢錢從哪兒來呢？
要借錢，不要賣 BTC！
借了錢不要還。憑本事借的錢，憑啥要還（
當然，這是在槓桿率比較安全的前提下。
因為這些錢是借的錢，是債務，而不是收入，所以這些錢是不需要交稅的（甚至不需要主動申報）。
什麼，擔心比特幣跌？ 聽聽 BTC Maxi 胡翌霖老師怎麼說的：
持有 10%（法幣）很多了，足夠提心吊膽的了。
比如說一個坐擁價值 800 萬房產的家庭拿出 80 萬炒股，那也是很多了吧。他要是一下子買 8 萬塊錢彩票，也很誇張了吧。比特幣是長期儲蓄，玩山寨幣是短期投機，還有一些就是博彩。
比特幣玩家肯拿百分之一資產去博彩我覺得就很激進了，還要多刺激？
10% 倉位不是比特幣是很刺激的。你不會以為持有比特幣很刺激吧？
ETF 版#
日本雖然稅重，但是好就好在，借日元利息低啊，直接在券商抵押購買的 ETF，可以幾乎零利率借出日元消費。
一個朋友每次去日本玩，都是用股票賬戶借個幾百萬日元，每年只需要換幾乎沒有的利息，相當於免費旅遊了。
唯一的問題是，似乎日本人 kyc 都不允許購買 BTC 相關 ETF。
Degen 版#
大概有以下幾個路徑：
- 海外 CEX 抵押 BTC -> 借出美元穩定幣 -> 鏈上換成 JPYC -> JPY
- 鏈上 WBTC -> 借出美元穩定幣 -> 鏈上換成 JPYC -> JPY
- 海外 CEX 抵押 BTC -> 借出日本本地交易所支持的山寨幣 -> 日本本地交易所賣出 -> JPY
JPYC 雖然消費起來有些麻煩，但是日常使用基本都可以覆蓋了。
第三個路徑，相當於做空 BTC - 山寨的匯率，風險會高於另外幾種。
日本有一點比較特殊，本地禁止各種穩定幣，稅是根據每一筆交易換算成日元法幣的盈虧計算得出的，而不是看你入金多少，出金多少，最終盈利多少。
所以以上路徑，依然可能會產生少量的稅：
- 美元穩定幣 -> JPYC-> JPY ，兌換的期間，美日匯率升值，就可能產生盈利和稅收
- 具體稅的計算方式很複雜，不懂也沒關係，我也不懂，讓報稅的日本網友去頭疼吧。。還有少於 20 w 日元可以免稅就是了，一般幾次瞬時波動也不會產生這麼多盈利
為了避免最後穩定幣之間的稅收，在幾年前似乎是有「抵押穩定幣，借出 JPYC 」這個路徑的，但是現在已經不存在了。
參考： https://x.com/noritaka_okabe/status/1413520934795812870
第三步：死。#
老實人版#
日本稅法的「死」這一步有問題，數字貨幣的遺產稅最高可以達到 110%，雖然是極端情況。
在前面「稅收小劇場」中已經講過這版本的「死」是如何坑兒子的。
很多人疑惑為什麼，這裡補充一些稅法方面的解釋：
出售數字貨幣的收益目前在日本的稅法上分類是 “雜所得”。
雜所得跟股票等獨立課稅項目不同，納稅金額是按照出售價格減去被繼承人的原始取得成本來計算，所以才導致這荒唐的一幕。
ETF 版#
作為股票繼承，稅率會低一些，且有一定免稅額度，但是不像美國那樣有 step-up in basis，會按照繼承時資產評估價值收取。
雖說不至於產生 110% 那樣的荒謬事件，但當繼承資產超過 6 億日元時，適用最高稅率仍然達到 55%。
法外狂徒版#
我只是從老父親那繼承了一塊 U 盤，稅？什麼稅？
未來#
高昂的稅率，導致很多日本的加密貨幣愛好者，都選擇了移民馬來或者迪拜等稅率更加友好的國家。
或者選擇了 MSTR、Coin 等相關股票作為 BTC 的平替。
日本官方也在尋求改革，比如今年（2025）就會積極討論一些方案，有望單獨徵稅，以實現更低的稅率，留住更多的人才。
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